꿈라CBT현재 포트폴리오 VaR는 100억 원이다. 다음의 두 자산 중 하나를 포트폴리오에 편입하려고 한다. 어느 자산을 편입하는 것이 포트폴리오 전체적인 측면에서 가장 효율적인지 판단하려고 한다. 편입할 자산과 해당 자산의 한계(Marginal) VaR의 값으로 가장 올바른 것은? (단, 두 자산의 투자금액은 동일하다)
| 구분 | (가)자산 | (나)자산 |
|---|---|---|
| 기대수익률 | 12% | 12% |
| VaR | 110억 원 | 90억 원 |
| 자산 편입 후 포트폴리오의 VaR | 140억 원 | 160억 원 |
- 1(가)자산, 30억 원
- 2(나)자산, 70억 원
- 3(가)자산, 40억 원
- 4(나)자산, 60억 원